Darvas Box Theory là gì? Quy trình giao dịch theo hộp Darvas

Có nhiều phương thức giao dịch được phát minh bởi những cá nhân đặc biệt có cái nhìn sâu sắc về thị trường và hộp Darvas là một trong số đó. Chiếc hộp Darvas có khả năng sinh lời có thể biến từ vài nghìn đô la thành 2 triệu đô la. Vậy chính xác thuật ngữ Darvas Box Theory là gì? Cùng tìm hiểu tại đây.

Tìm hiểu về Darvas Box Theory trong chứng khoán

Darvas Box Theory là gì?

Định nghĩa Darvas Box Theory là gì? Darvas Box Theory hay hộp của Darvas là một lý thuyết được sử dụng trong phân tích kỹ thuật, giúp xác định giới hạn phạm vi dao động giá trong các đợt tái tích lũy hay tái phân phối, trước khi giá bị phá vỡ các giới hạn đó và tiếp tục xu hướng của nó.

Darvas Box liên quan tới việc mua cổ phiếu khi đang giao dịch tại mức giá cao mới và vẽ hộp xung quanh mức cao thấp gần đây của giá để có thể thiết lập được điểm vào và thoát lệnh cắt lỗ.

Hộp Darvas là chiến lược giao dịch theo xu hướng và động lượng cổ phiếu. Mô hình hộp Darvas được hiển thị thông qua các hộp hình chữ nhật được vẽ xung quanh mức cao và mức thấp theo thời gian.

Ai là cha đẻ của lý thuyết Darvas Box Theory

Darvas Box Theory được đặt theo tên của người phát triển ra nó đó là Nicolas Darvas. Ông sinh năm 1920 tại Hungary và mất năm 1977 tại Pháp, là sinh viên trường Đại học Budapest chuyên ngành Kinh tế và Xã hội.

Năm 1943, với sự truy đuổi của phát xít Đức, gia đình ông cùng trốn sang Thổ Nhĩ Kỳ và sau đó lại di cư sang Mỹ năm 1951, ông làm vũ công Ballet chuyên nghiệp hộp đêm tại New York và nhiều bang khác ở Mỹ. Tuy nhiên cơ duyên đưa ông trở thành nhà đầu tư chứng khoán vĩ đại.

Vào tháng 11 năm 1952, sau khi diễn ở hộp đêm Toronto, chủ trả thù lao cho ông thông qua cổ phiếu và lúc đó giá cổ phiếu chỉ có 50 xu. Nhưng chưa đầy 3 tháng mà giá cổ phiếu tăng lên $1,9 và ông bán ra với tiền lãi thu về 8,000 đô.

Trước khi trở thành một nhà đầu tư chuyên nghiệp, ông có cả thành công và thất bại. Cũng nhờ như thế đã giúp ông tìm ra nguyên nhân có thể thành công và biến nó thành nguyên tắc đầu tư, còn đối với thất bại chính là bài học cho các lần sau.

Cuối cùng ông rút ra được quan điểm rằng chỉ có phương pháp kỹ thuật đúng đắn, tập trung giá và khối lượng, bỏ qua tất cả các yếu tố liên quan khác sẽ có được kết quả khả quan hơn. Cũng chính từ quan điểm này mà lý thuyết Hộp Darvas được ra đời và giúp ông thu lợi nhuận về 2 triệu đô chỉ trong 18 tháng.
Ngoài ra Nicolas Darvas còn là tác giả của các cuốn sách nổi tiếng thế giới như “best seller”, “How I Made $2,000,000 In The Stock Market” và Wall Street: The Other Las Vegas.

Quy tắc của Darvas Box Theory là gì

Quy tắc của Darvas Box Theory khá đơn giản và được nêu ra tương đối chi tiết với các kiến thức hấp dẫn, đáng nghiên cứu trong cuốn sách “Tôi đã kiếm 2 triệu đô la từ thị trường chứng khoán như thế nào?”

Quy tắc của Darvas Box Theory là gì? Nó sẽ bao gồm như sau:

• Gồm cổ phiếu đạt đến mức cao mới trong khoảng thời gian 52 tuần.
• Sau khi mức cao nhất được thiết lập thì giá trong 3 ngày liên tiếp và không được vượt quá mức này.
• Mức cao mới trở thành đỉnh hộp và điểm phá vỡ dẫn đến mức cao mới trở thành mức thấp nhất của hộp.
• Tiếp theo là việc đặt lệnh bán ở mức thấp nhất của hộp nếu như mức giá đó vi phạm vi tắc.
• Ngoài ra sẽ được thêm vào một vị thế khi nó di chuyển đến mỗi hộp mới.

Quy trình giao dịch theo Darvas Box Theory là gì

Giao dịch theo lý thuyết chiếc hộp Darvas được chia thành 3 bước quan trọng như sau:

Bước 1: Lựa chọn cổ phiếu

Nicolas Darvas phát triển ra lý thuyết này từ thị trường chứng khoán và sử dụng nó để đầu tư vào cổ phiếu. Cũng chính vì thế mà việc lựa chọn cổ phiếu trở thành điều hiển nhiên và quan trong khi giao dịch theo Darvas Box.

Nguyên tắc lựa cổ phiếu theo lý thuyết này hoàn toàn dựa vào phương pháp kỹ thuật, chỉ tập trung vào hai yếu tố đó là giá và khối lượng. Ông lựa chọn cổ phiếu có giá tăng và khối lượng cũng tăng theo xu hướng giá mà hoàn toàn không chú ý đến các lý do của việc tăng này. Bởi ông cho rằng toàn bộ nguyên nhân sâu xa đều thể hiện trong việc tăng của giá và khối lượng nên khi thấy sự tăng đó ông sẽ mua ngay mà không cần biết lý do tăng.

Nhưng làm sao để có thể phát hiện được cổ phiếu tăng giá thì cùng xem hai điều kiện quan trọng trong việc lựa chọn cổ phiếu:

• Điều kiện cần: Cổ phiếu bình thường sẽ không có nhiều biến động nhưng bỗng lại có biến động mạnh thì đó là một biến động bất thường.
• Điều kiện đủ: Nếu cổ phiếu đó có dấu hiệu tăng về giá và khối lượng thì đó là cổ phiếu tốt để mua vào,
  Nguyên tắc này được Darvas lý giải ra rằng sự bất thường trong việc chuyển động giá có thể do bộ phận nhà đầu tư nắm được từ các thông tin tốt, nếu mua cổ phiếu đó thì bạn sẽ chung con thuyền với họ và không sợ bị nuốt chửng.

Bước 2: Xây dựng Darvas Box Theory là gì

Khi giá tăng mạnh và bắt đầu có đợt điều chỉnh giảm rồi dao động lên xuống trong phạm vi nhất định thì sẽ thực hiện vẽ Darvas Box. Cạnh trên hoặc giới hạn trên của hộp đi qua mức giá cao nhất trong một phạm vi dao động giá và đóng vai trò như ngưỡng khác cự, còn cạnh dưới hoặc giới hạn dưới của hộp sẽ đi qua mức giá thấp nhất trong một phạm vi dao động đó đóng vai trò như một ngưỡng hỗ trợ. Mức giá cao nhất và thấp nhất này sẽ không bị phá vỡ ít nhất trong vòng 3 ngày liên tiếp.

Phụ thuộc vào từng loại cổ phiếu mà kích thước và thời gian dao động trong phạm vi của Darvas Box sẽ khác nhau. Có cổ phiếu chỉ mất trong vài giờ để chuyển sang hộp khác nhưng cũng có các cổ phiếu có thể mất đến vài ngày. Thậm chí có cổ phiếu dao động trong chiếc hộp cực hẹp nhưng cũng có cổ phiếu dao động với biên độ lớn khiến kích thước hộp tăng lên.

Bước 3: Giao dịch Darvas Box Theory là gì

Lý thuyết hộp Darvas được xem là chiến lược giao dịch theo thuận xu hướng, vì thế để biết được cổ phiếu đang có xu hướng tăng thì ít nhất phải hình thành hai hộp Darvas.

Khi cạnh trên của chiếc hộp có giá phá vỡ thì nên vào lệnh mua. Trong lịch sử giao dịch, Darvas đã bỏ qua các cơ hội vào lệnh với mức giá đẹp nên chiến lược của ông chính là đặt lệnh mua tự động với giá cao hơn so với cạnh trên của chiếc hộp từ 1 đến 2% và chặn lỗ ngay của cạnh dưới cũng từ 1% đến 2% nếu giá phá vỡ cạnh dưới của chiếc hộp, tức là nó không tiếp tục tăng được nữa.

Khi giá tăng lên theo đúng lý thuyết và hình thành hộp cao mới hơn thì mức chặn lỗ dịch chuyển gần cạnh dưới của hộp mới cách khoảng từ 1 – 2%, rồi tiếp tục đặt lệnh chờ mua thứ hai ngay cạnh trên của chiếc hộp mới và chặn lỗ theo cách thức giống như lệnh thứ nhất. Nếu giá phá vỡ cạnh dưới của chiếc hộp mới thì lệnh thứ nhất sẽ tự động đóng lại và lệnh thứ hai không tiến hành được.

Tóm lại quy trình giao dịch của lý thuyết Darvas Box giúp các nhà đầu tư đạt đến 4 mục tiêu cơ bản sao đây:

• Lựa chọn đúng chứng khoán: Việc theo dõi gia tăng của giá và khối lượng cùng với các biến động bất ngờ giúp bạn tiến hành được mục tiêu này.
• Xác định đúng thời điểm vào và ra của thị trường
  Lợi nhuận lớn: Việc sử dụng lệnh mua tự động giúp thu về sau mỗi lần giao dịch lớn hơn so với chi phí bỏ ra.
• Thua lỗ nhỏ: Thông qua việc sử dụng lệnh bán chặn lỗ khi vào lệnh mua mới và dịch chuyển chặn lỗ khi hình thành chiếc hộp mới cao hơn

Lời kết

Như vậy, Top Forex VN đã làm sáng tỏ về thuật ngữ Darvas Box Theory là gì cũng như các bước giao dịch theo lý thuyết này ra sao. Hy vọng có thể mang lại thông tin hữu ích cho những ai đang tìm hiểu hay đang sử dụng phương pháp này để từ đó có thể áp dụng vào thực tế một cách hiệu quả nhất.